互联网金融新贵：微众银行

曾经不可企及的民营银行已经活生生地来到人们面前，曾经不可颠覆的银行业也已被新生势力渐趋重构。

2014年12月12日，微众银行获深圳银监局正式批复开门营业。首单业务出自国务院总理李克强之手，从此掀起了这个卡车司机背后故事的探讨。但在这个故事背后真正需要关注的是，不同于传统银行业务，拥有强大互联网基因的微众银行究竟为传统金融业、为这个世界带来了什么？

微众银行的身后有三大股东：腾讯、百业源和立业集团，作为大股东的腾讯将自己的影子和基因深刻地嵌入了微众银行。

微众银行下设零售、信用卡、同业、科技以及战略五大事业部，曾实地调查微众银行的平安证券银行业分析师黄耀峰表示，目前微众银行深圳总部的员工数约400人，其中一半左右的员工为科技、互联网方面的IT技术人员，另一半则为金融从业人员。

业内人士预计，2015年4月到5月之间，微众银行会上线正式的系统和产品。

坐拥强大社交数据、依托未来新兴支付技术的微众银行，一方面从远程开户、存贷汇、信贷产业链等多方面重构了传统金融业；另一方面，该领域将诞生较多的变革机遇和投资机会，所涉及的每一个产业链都将迎来窗口期。

立足虚拟账户改变零售银行渠道

“得账户者得天下，”银行的一切业务源自账户，纵观各大传统金融业务乃至当前互联网金融平台激烈的流量争夺战，归根到底争夺的是客户的账户资源。

在微众银行的所有创新方面，最先引起震荡的或将在远程面签开户，以及交叉验证的长期趋势。2014年，央行已对电子账户及远程开立账户的规定开始放松，实现强弱实名账户的分离监管。

“未来微众银行将依托腾讯微信平台入口，或直接接入到微信已有的应用接口，再或直接开发APP软件，支持客户远程开设银行账户。”黄耀峰预测，依靠腾讯多维社交网络身份识别数据辅助利用脸部识别等技术，可满足上述两大面签所必须的“硬性原则”。

随着可预期的远程开户逐步落地，银行在渠道上的变化随之而来。

在核心地段布局网点，通过地推模式获客是过去很长时间传统银行的操作模式，但这一方式同微众银行的自有资金必然不相匹配。

数据和战略均表明，银行网点架构的升级让传统银行的综合性网点逐步向专业性、社区性网点转变。“更多的股份制银行增加了社区小型网点，以自助设备、远程设备为主。”某银行分析师表示，这一变革将引领银行在渠道，尤其是成本和结构方面的变化，“曾经的开支以人员为主，而现在以固定设备、高科技等支出为主。”

规模转速度重构银行存贷业务

从深圳银监局核准的微众银行业务范围来看，其业务已经获得最大程度的开放。批复的经营范围明确显示，负债业务为个人及小微企业存款、发行金融债券；资产业务主要针对个人及小微企业发放短期、中期及长期贷款以及同业拆借。

黄耀峰为微众银行的业务体量算了一笔账。目前腾讯约有8亿QQ用户、5亿多微信活跃用户。假设去除重叠部分，视腾讯拥有10亿用户数量。“预计微众银行对银行每年有1%~2%的客户迁徙率，第一阶段，即在未来的3至4年内完成约6%，即6000万的客户迁徙。”黄耀峰表示，假设平均每人的资金需求量为1万元，则意味着未来第一阶段微众银行将有潜在6000亿的贷款需求。

相比传统银行借力巨量网点，获取存贷规模，微众银行的优势更多来自于受益利率市场化而节省的渠道成本、营销成本以及资金成本，进而回馈客户。

“相比银行以存贷利差为主要盈利模式，未来银行业的盈利增长点将从规模转向转流速度。”黄耀峰对记者表示。

2月12日，华夏银行与微众签署战略合作协议，双方将在小微贷款、信用卡、理财、同业业务、生态圈业务等多个领域开展深入的合作。微众的战略合作大幕正式拉开。

“微众银行更希望搭建的是成为小微客户信贷需求以及传统银行资金之间的撮合平台。”黄耀峰表示，未来银行和微众银行之间并不会形成直接的冲突，而是同上下游银行进行产业链上的结合，并在数据和客户上实现资源共享。

坐拥大数据开拓征信蓝海

作为经营风险的机构，在利率市场化逐步推进的过程中，风险定价能力是银行生死存亡的关键点。而风险定价的产业链包含三方面：征信、增信和授信。

“微众银行将在征信和增信两个环节拥有突出表现。”黄耀峰表示，借助微信/QQ、腾讯征信、财付通、京东以及其他应用场景所积累的信息数据，客户和数据的优势必将使微众银行业务重点放至征信和增信而非授信。

未来，针对客户的信贷审批或将不再局限于抵质押物及央行征信系统数据，社会公众信息、消费记录、社交信息等多维数据将逐步走入银行信审评判的视野之中。

目前，围绕一个社会个体可以获得的数据包含以腾讯为主的社交软件、搜索浏览、支付消费数据；以第三方为主要获取途径的法律记录、通信记录、社保数据等；以水电煤、调查问卷为主导的用户基础数据以及以IP地址、网络行为痕迹为主的互联网数据。